Auferir ganho líquido na alienação de ações.

Resultados positivos entre o valor de alienação do ativo e o seu custo de aquisição, calculado pela média ponderada dos custos unitários, auferidos nas operações realizadas em cada mês.

No caso de ações recebidas em bonificação, em virtude de incorporação ao capital social da pessoa jurídica de lucros ou reservas, o custo de aquisição é igual à parcela do lucro ou reserva capitalizada que corresponder ao acionista.

Na ausência dessa informação as ações bonificadas terão custo zero. Nas hipóteses de lucros apurados nos anos-calendário de 1994 e 1995, as ações bonificadas terão custo zero.

15%

Tributação definitiva.

Apurado em períodos mensais e pago, pelo investidor, até o último dia útil do mês subseqüente. (código DARF 6015)

Responsabilidade pelo Recolhimento

Do contribuinte.

Para fins de apuração e pagamento do imposto mensal sobre os ganhos líquidos, as perdas incorridas poderão ser compensadas com os ganhos líquidos auferidos, no próprio mês ou nos meses subseqüentes, em outras operações realizadas nos demais mercados de bolsa, exceto no caso de perdas em operações de day trade, que somente serão compensadas com ganhos auferidos em operações da mesma espécie.

Ficam isentos do imposto os ganhos havidos em vendas mensais iguais ou inferiores a R$ 20.000,00.

Observações

O disposto nesta seção aplica-se, também, às operações realizadas nas bolsas de valores, mercadorias, futuros e assemelhadas, existentes no País, com BDR, ouro, ativo financeiro e em operações realizadas em mercados de liquidação futura fora de bolsa, inclusive com opções flexíveis. Admite-se a dedução das despesas incorridas na realização das operações.

Auferir ganho líquido na negociação/liquidação.

Diferença positiva apurada na negociação desses ativos ou no exercício da opção.

15%

Tributação definitiva.

Apurado em períodos mensais e pago, pelo investidor, até o último dia útil do mês subseqüente. (código DARF 6015)

Responsabilidade
pelo Recolhimento

Do contribuinte.

Para fins de apuração e pagamento do imposto mensal sobre os ganhos líquidos, as perdas incorridas poderão ser compensadas com os ganhos líquidos auferidos, no próprio mês ou nos meses subseqüentes, em outras operações realizadas nos demais mercados de bolsa, exceto no caso de perdas em operações de daytrade, que somente serão compensadas com ganhos auferidos em operações da mesma espécie.

Não há.

Observações

O disposto nesta seção aplica-se, também, às operações realizadas nas bolsas de valores, mercadorias, futuros e assemelhadas, existentes no País, com BDR, ouro, ativo financeiro e em operações realizadas em mercados de liquidação futura fora de bolsa, inclusive com opções flexíveis. Admite-se a dedução das despesas incorridas na realização das operações.

Auferir ganho líquido na alienação de ações.

Resultado positivo apurado no encerramento das operações de day trade.

Na Fonte: 1%

Mensal: 20% (lembre-se que você já tem declarado 1% na fonte)

Sem prejuízo do disposto nos parágrafos acima, o imposto retido na fonte será definitivo.

Retido na Fonte: quando da percepção dos ganhos.

Recolhido: 3º dia útil da semana subseqüente. (DARF 8468)

Mensal: apurado em períodos mensais e pago até o último dia útil do mês subseqüente. (código DARF 6015)

Responsabilidade pelo Recolhimento

Retido na Fonte:

Operações iniciadas e encerradas através da mesma instituição: a instituição intermediadora da operação que receber, diretamente, a ordem do cliente.

Operações iniciadas através de uma instituição e encerradas por outra: Empresas de Liquidação e Custódia.

Mensal: do contribuinte.

Não há.

Observações

Na apuração do resultado da operação de day trade serão considerados, pela ordem, o primeiro negócio de compra com o primeiro de venda ou o primeiro negócio de venda com o primeiro de compra, sucessivamente.

Auferir ganho líquido na negociação/liquidação de
contratos futuros

Resultado positivo da soma algébrica dos ajustes diários apurados na liquidação dos contratos.

15%

Tributação definitiva.

Apurado em períodos mensais e pago, pelo investidor, até o último dia útil do mês subseqüente. (código DARF 6015)

Responsabilidade pelo Recolhimento

Do contribuinte.

Para fins de apuração e pagamento do imposto mensal sobre os ganhos líquidos, as perdas incorridas poderão ser compensadas com os ganhos líquidos auferidos, no próprio mês ou nos meses subseqüentes, em outras operações realizadas nos demais mercados de bolsa, exceto no caso de perdas em operações de day trade, que somente serão compensadas com ganhos auferidos em operações da mesma espécie.

Não há.

Observações

O disposto nesta seção aplica-se, também, às operações realizadas nas bolsas de valores, mercadorias, futuros e assemelhadas, existentes no País, com BDR, ouro, ativo financeiro e em operações realizadas em mercados de liquidação futura fora de bolsa, inclusive com opções flexíveis. Admite-se a dedução das despesas incorridas na realização das operações.

Auferir ganho líquido na negociação/liquidação de
contratos a termo.

Comprador: preço de venda das ações na data da liquidação do contrato menos o preço nele estabelecido.

Vendedor descoberto: diferença positiva entre o preço estabelecido no contrato a termo e o preço da compra a vista do ativo para a liquidação daquele contrato.

15%

Tributação definitiva.

Apurado em períodos mensais e pago, pelo investidor, até o último dia útil do mês subseqüente. (código DARF 6015)

Responsabilidade pelo Recolhimento

Do contribuinte.

Para fins de apuração e pagamento do imposto mensal sobre os ganhos líquidos, as perdas incorridas poderão ser compensadas com os ganhos líquidos auferidos, no próprio mês ou nos meses subseqüentes, em outras operações realizadas nos demais mercados de bolsa, exceto no caso de perdas em operações de day trade, que somente serão compensadas com ganhos auferidos em operações da mesma espécie.

Não há.

Observações

O disposto nesta seção aplica-se, também, às operações realizadas nas bolsas de valores, mercadorias, futuros e assemelhadas, existentes no País, com BDR, ouro, ativo financeiro e em operações realizadas em mercados de liquidação futura fora de bolsa, inclusive com opções flexíveis. Admite-se a dedução das despesas incorridas na realização das operações.

Auferir rendimentos na data da alienação.

Diferença positiva entre o valor da alienação, líquido do IOF, quando couber, e o valor da aplicação.

Aplicações até 180 dias: 22,5%

Aplicações de 181 a 360 dias: 20%

Aplicações de 361 a 720 dias: 17,5%

Aplicações acima de 720 dias: 15%

Tributação definitiva.

Retido na Fonte: quando do pagamento ou crédito dos rendimentos ou alienação dos títulos.

Recolhido: 3º dia útil da semana subseqüente.

(código DARF 8053)

Responsabilidade pelo Recolhimento

Da pessoa jurídica que pagar os rendimentos.

Não se aplica.

Não há.

Observações

Os rendimentos das aplicações financeiras existentes em 31/12/04 serão tributados da seguinte forma:

São também tributados como Renda Fixa:

Os rendimentos predeterminados obtidos em operações conjugadas, realizadas nos mercados de opções de compra e de venda em bolsas de valores, de mercadorias e de futuros (Box), no mercado a termo nas bolsas de valores, de mercadorias e de futuros, em operações de venda coberta e sem ajustes diários, e no mercado de balcão.

Rendimentos auferidos no último dia útil dos meses de maio e novembro de cada ano, ou no resgate, se ocorrido em outra data.

Diferença positiva entre o valor patrimonial da quota no dia da aplicação e o valor apurado no último dia útil dos meses de maio e novembro ou no resgate.

1 - Semestralmente: 20%.

2 - No resgate: será aplicada, se necessária, alíquota complementar em função do prazo da aplicação:

Tributação definitiva.

Retido na Fonte: na data do fato gerador.

Recolhido: 3º dia útil da semana subseqüente.

(código DARF 6800)

Responsabilidade pelo Recolhimento

Do administrador do fundo.

Os prejuízos havidos nos resgates poderão ser compensados com rendimentos auferidos em resgates posteriores, no mesmo ou em outro fundo da mesma natureza, desde que administrado pela mesma pessoa jurídica.

A instituição administradora deverá manter sistema de controle e registro em meio magnético que permita a identificação, em relação a cada cotista, dos valores compensáveis.

O saldo de perdas apuradas até 31/12/04 poderá ser compensado com o mesmo ou com outros fundos de investimento administrado pela mesma pessoa jurídica.

Não há.

Observações

Os rendimentos das aplicações financeiras existentes em 31/12/04 serão tributados da seguinte forma:

1 - Rendimentos produzidos até 31/12/04 - 20%;

2 - Rendimentos produzidos a partir de 2005 - serão tributados em função dos prazos dessas aplicações, contados a partir:

Rendimentos auferidos:

Diferença positiva entre o valor patrimonial da cota no dia da aplicação e o valor apurado no último dia útil do mês de maio e novembro ou no dia do resgate/vencimento da carência.

1 - Semestralmente/vencimento da carência: 15%.

2 - No resgate será aplicada, se necessária, alíquota complementar em função do prazo da aplicação:

Tributação definitiva.

Retido na Fonte: na data do fato gerador.

Recolhido: 3º dia útil da semana subseqüente.

(código DARF 6800)

Responsabilidade pelo Recolhimento

Do administrador do fundo ou clube.

Os prejuízos havidos nos resgates poderão ser compensados com rendimentos auferidos em resgates posteriores, no mesmo ou em outro fundo da mesma natureza, desde que administrado pela mesma pessoa jurídica.

A instituição administradora deverá manter sistema de controle e registro em meio magnético que permita a identificação, em relação a cada cotista, dos valores compensáveis.

O saldo de perdas apuradas até 31/12/04 poderá ser compensado com o mesmo ou com outros fundos de investimento administrado pela mesma pessoa jurídica.

Não há.

Observações

Os rendimentos das aplicações existentes em 31/12/04, serão tributados da seguinte forma:

Auferir rendimentos no resgate de quotas.

Diferença positiva entre o valor de resgate e valor de aquisição da cota.

15%

Tributação definitiva.

Retido na Fonte: na data do resgate.

Recolhido: 3º dia útil da semana subseqüente.

(código DARF 6813)

Responsabilidade pelo Recolhimento

Do administrador do fundo ou clube.

Os prejuízos havidos nos resgates poderão ser compensados com rendimentos auferidos em resgates posteriores, no mesmo ou em outro fundoda mesma natureza, desde que administrado pela mesma pessoa jurídica.

A instituição administradora deverá manter sistema de controle e registro em meio magnético que permita a identificação, em relação a cada cotista, dos valores compensáveis.

Não há.

Observações

Serão equiparados às ações, para efeito da composição do limite de 67% em ações, os recibos de subscrição de ações, os certificados de depósitos de ações, os Brazilian Depositary Receipts (BDR), as cotas dos fundos de ações e as cotas dos fundos de índice de ações negociadas em bolsa de valores ou mercado de balcão organizado.

Caso a carteira do fundo ou clube de investimento não atingir o percentual mínimo de 67% em ações negociadas no mercado a vista, aplica-se tributação idêntica aos de renda fixa.

Auferir rendimentos.

Resultado positivo na liquidação ou cessão do contrato.

Aplicações até 180 dias: 22,5%;

Aplicações de 181 a 360 dias: 20%;

Aplicações de 361 a 720 dias: 17,5%;

Aplicações acima de 720 dias: 15%.

Tributação definitiva.

Retido na Fonte: na data da liquidação ou da cessão do contrato.

Recolhido: 3º dia útil da semana subseqüente.

(código DARF 5273)

Responsabilidade pelo Recolhimento

Da pessoa jurídica que efetuar o pagamento do rendimento.

Perdas em operações de SWAP não podem ser compensadas com os ganhos líquidos auferidos em outras operações de renda variável.

Não há.

Observações

Os rendimentos das operações de swap contratadas até 31/12/04, serão tributados da seguinte forma:

Auferir rendimentos.

Resultado positivo na liquidação ou cessão do contrato.

Aplicações até 180 dias: 22,5%;

Aplicações de 181 a 360 dias: 20%;

Aplicações de 361 a 720 dias: 17,5%;

Aplicações acima de 720 dias: 15%.

Tributação definitiva.

Retido na Fonte: na data da liquidação ou da cessão do contrato.

Recolhido: 3º dia útil da semana subseqüente.

(código DARF 5273)

Responsabilidade pelo Recolhimento

Da pessoa jurídica que efetuar o pagamento do rendimento.

Perdas em operações de SWAP não podem ser compensadas com os ganhos líquidos auferidos em outras operações de renda variável.

Não há.

Observações

Os rendimentos das operações de swap contratadas até 31/12/04, serão tributados da seguinte forma:

Se a cotação do ativo subir em relação ao preço de abertura da posição, a opção de compra será exercida, caso em que o investidor terá que entregar parte das ações para liquidar o exercício.

Neste caso, este exercício terá tratamento tributário idêntico ao que a legislação já prevê para o lançador de opções de compra, ou seja; "no caso de lançador de opção de compra, o ganho líquido será apurado pela diferença positiva entre o preço de exercício da opção, acrescido do valor do prêmio, e o custo de aquisição do ativo objeto da opção".

O saldo das ações adquiridas na abertura da posição “POP”, quando alienado, terá tratamento tributário idêntico ao do mercado a vista, ou seja; "nos mercado a vista, o ganho líquido será constituído pela diferença positiva entre o valor de alienação do ativo e seu custo de aquisição, calculado pela média ponderada dos custos unitários".

Se a cotação do ativo cair em relação ao preço de abertura da posição, o investidor, como titular da opção de venda, irá exercer a opção como forma de efetivar sua proteção, caso em que as ações adquiridas na abertura do POP serão usadas para liquidar o exercício. Esta operação terá tratamento tributário idêntico ao que a legislação já prevê para o titular de opções de venda, ou seja; "no caso do titular de opções de venda, o ganho líquido será apurado pela diferença positiva entre o preço de exercício da opção e o valor da compra à vista do ativo, acrescida do valor do prêmio".

Realizar operações:

De vendas de ações no mercado a vista;

No mercado de opções, no mercado futuro e no mercado a termo de bolsas de valores, de mercadorias, futuro e assemelhadas.

A VISTA
Valor da alienação das ações

OPÇÕES
Resultado positivo da soma algébrica dos prêmios pagos e recebidos no mesmo dia;

FUTURO
A soma algébrica dos ajustes diários, se positiva, apurada por ocasião do encerramento da posição, antecipadamente ou no vencimento do contrato.

A TERMO

0,005%

Fica dispensada a retenção do imposto de valor igual ou inferior a R$ 1,00 no mês.

O valor do imposto retido poderá ser:

1 - Deduzido do imposto incidente sobre ganhos líquidos apurados no mês ou em meses subseqüentes;

2 - Compensado na declaração de ajuste anual se, após a dedução anterior, houver saldo de imposto retido;

3 - Compensado com o imposto devido sobre o ganho de capital na alienação de ações.

Retido na Fonte: quando do pagamento
ou crédito do valor da operação.

Recolhido: até o 3º dia útil da semana subseqüente.

(código DARF 5557)

Responsabilidade pelo Recolhimento

A instituição intermediadora que receber diretamente a ordem do cliente.

§ 4º, art. 10, IN 487/04

Observações

O disposto nesta seção não se aplica às operações:

1 - de exercício de opção;

2 - das carteiras de instituições financeiras, sociedade de seguro, de capitalização, entidade aberta ou fechada de previdência complementar, corretora, distribuidora, sociedade de arrendamento mercantil e Fundo de Aposentadoria Programada Individual;

3 - dos investidores estrangeiros operando de acordo com as normas e condições estabelecidas pelo Conselho Monetário Nacional (exceto investidor oriundo de paraíso fiscal);
dos fundos e clubes de investimento;

4 - conjugadas que permitam a obtenção de rendimentos predeterminados.

Auferir rendimento.

Calculado mediante utilização da tabela progressiva vigente no mês do recebimento do rendimento.

Declaração de ajuste anual.

 

Recolhimento mensal através do carnê-leão, até o último dia útil do mês subseqüente ao do recebimento do rendimento.

Responsabilidade pelo Recolhimento

Do contribuinte.

O imposto pago no país de origem dos rendimentos de países com os quais o Brasil tenha firmado acordos, poderá ser compensado na apuração do valor mensal a recolher e na declaração até o valor correspondente à diferença entre o imposto calculado com a inclusão dos rendimentos de fontes no exterior e o imposto calculado sem a inclusão desses rendimentos, desde que não seja compensado ou restituído no exterior.

Até R$ 1.058,00.

Observações

Os rendimentos em moeda estrangeira e o imposto pago no exterior deverão ser convertidos em dólar dos EUA, pelo seu valor fixado pela autoridade monetária do país de origem dos rendimentos, na data do recebimento ou pagamento e, em seguida, em Reais mediante utilização do valor do dólar fixado para compra pelo Bacen para último dia útil da primeira quinzena do mês anterior ao do recebimento do rendimento.

Auferir ganho líquido na alienação, a qualquer título.

Resultado positivo entre o valor de alienação
e o custo de aquisição.

15%

 

Apurado em cada operação e recolhido até o último dia útil do mês subseqüente.

Responsabilidade pelo Recolhimento

Do contribuinte.

O imposto de renda pago poderá ser compensado até o limite correspondente ao valor do imposto sobre o ganho de capital devido no Brasil, desde que não seja compensado ou restituído no exterior.

Não há.

Observações

O ganho de capital e o imposto pago no exterior deverão ser convertidos em Reais, mediante a utilização do valor do dólar dos Estados Unidos da América, fixado para compra pelo Banco Central do Brasil.